Какие расходы уменьшают НДФЛ при продаже ценных бумаг

При продаже акций, облигаций и других ценных бумаг налог обычно рассчитывается не со всей суммы, полученной от покупателя. Доход можно уменьшить на расходы, связанные с приобретением и продажей ценных бумаг, если эти расходы относятся к учитываемым по НК РФ и подтверждены документами.

На практике это может существенно повлиять на размер НДФЛ. Например, значение имеют не только деньги, которые были потрачены непосредственно на покупку ценных бумаг, но и брокерские комиссии, биржевые сборы и некоторые другие расходы.

Разберёмся, какие расходы можно учесть при продаже ценных бумаг, как определяется налоговая база и что делать, если бумаги продаются через брокера или самостоятельно.

Нужно ли платить НДФЛ при продаже ценных бумаг

По общему правилу доход физического лица от реализации ценных бумаг облагается НДФЛ.

При этом в предусмотренных законом случаях доход от продажи ценных бумаг налогового резидента РФ может быть освобождён от налогообложения. В частности, такое освобождение возможно при выполнении установленных требований к сроку владения ценными бумагами.

Соответствующие правила предусмотрены, в частности, ст. 217 и ст. 284.2 НК РФ.

Если освобождение не применяется, необходимо определить налоговую базу.

Как рассчитывается налоговая база при продаже ценных бумаг

В общем случае налог рассчитывается исходя из финансового результата по операциям с ценными бумагами.

Упрощённо его можно представить так:

Доход от операций с ценными бумагами − учитываемые расходы = финансовый результат

Если финансовый результат положительный, именно он используется при определении налоговой базы.

Для налоговых резидентов РФ доходы по операциям с ценными бумагами, как правило, облагаются НДФЛ по ставке 13% или 15%. Кроме расходов, в предусмотренных НК РФ случаях налоговую базу можно уменьшить на соответствующие налоговые вычеты.

Для налоговых нерезидентов РФ действуют иные правила. В частности, доходы нерезидентов по операциям с ценными бумагами в общем случае облагаются НДФЛ по ставке 30%, при этом учитываемый доход также может уменьшаться на расходы, непосредственно связанные с приобретением, реализацией, хранением и погашением ценных бумаг.

Основные правила определения налоговой базы закреплены в ст. 210, 214.1 и 224 НК РФ.

Следует учитывать, что для отдельных видов операций НК РФ предусматривает специальные правила. Например, особенности установлены для ценных бумаг, обращающихся и не обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, а также для учёта убытков.

Какие расходы можно учесть при продаже ценных бумаг

Перечень расходов, которые могут учитываться при расчёте финансового результата, установлен ст. 214.1 НК РФ.

К ним, в частности, относятся следующие расходы.

Стоимость приобретения ценных бумаг

Можно учитывать денежные средства и иное имущество или имущественные права, переданные за приобретаемые ценные бумаги.

В соответствующих случаях сюда же относятся суммы накопленного купонного дохода.

При определении стоимости реализованных ценных бумаг применяется метод ФИФО: расходы учитываются исходя из стоимости первых по времени приобретённых ценных бумаг.

Например, если инвестор несколько раз покупал акции одной компании по разным ценам, при их последующей продаже для расчёта расходов имеет значение последовательность приобретения этих бумаг.

Комиссии брокера и других профессиональных участников рынка

Расходами могут признаваться суммы, уплаченные за услуги профессиональных участников рынка ценных бумаг.

Например, если при покупке или продаже акций брокер удержал комиссию, такая комиссия может учитываться при определении финансового результата при соблюдении требований НК РФ.

Биржевые сборы

В расходы можно включить биржевые комиссии и сборы, непосредственно связанные с проведением операций с ценными бумагами.

Поэтому при расчёте налога имеет смысл учитывать не только цену покупки самих ценных бумаг, но и сопутствующие расходы по операции.

Налог при наследовании или дарении ценных бумаг

В предусмотренных законом случаях может учитываться налог, который был уплачен при получении ценных бумаг в порядке наследования или дарения.

Проценты по кредитам и займам

НК РФ позволяет учитывать определённые расходы на выплату процентов по кредитам и займам, использованным для приобретения ценных бумаг.

Это касается в том числе кредитов и займов, использованных при совершении маржинальных сделок.

Однако такие проценты учитываются не в любом размере. Для них установлены ограничения:

• по рублёвым кредитам и займам — исходя из ставки рефинансирования Банка России, действующей на дату выплаты процентов, увеличенной в 1,1 раза;
• по валютным кредитам и займам — исходя из ставки 9%.

Расходы при получении бумаг от личного фонда

В предусмотренных НК РФ случаях могут учитываться расходы личного фонда либо его учредителя на приобретение ценных бумаг, если ранее эти расходы не учитывались при налогообложении.

Это специальная ситуация, которая актуальна далеко не для каждого владельца ценных бумаг.

Расходы необходимо подтвердить документами

Самого факта того, что человек действительно потратил деньги на приобретение акций или оплатил комиссию, недостаточно.

Чтобы уменьшить налогооблагаемый доход, расходы должны быть документально подтверждены.

Для подтверждения могут использоваться, например:

• договоры купли-продажи или мены ценных бумаг;
• документы, подтверждающие переход прав на ценные бумаги;
• брокерские отчёты;
• счета и акты оказанных услуг;
• банковские выписки;
• справки банков;
• кассовые документы;
• квитанции;
• расписки продавца о получении денежных средств;
• другие документы, позволяющие установить факт и размер соответствующих расходов.

Требование о документальном подтверждении расходов следует из ст. 214.1, 226 и 226.1 НК РФ.

Поэтому документы по операциям с ценными бумагами лучше сохранять даже после их продажи.

Особенно это важно, если бумаги приобретались давно, через другого брокера либо вне брокерского счёта.

Как учитывается накопленный купонный доход

Отдельные правила установлены для накопленного процентного, или купонного, дохода.

Если при приобретении ценной бумаги покупатель заплатил продавцу накопленный купонный доход и размер такого дохода можно определить до выплаты купона, уплаченная сумма уменьшает доход в виде первого полученного после покупки купона.

При этом одна и та же сумма не должна уменьшать налог дважды. Поэтому, если накопленный купонный доход уже был использован для уменьшения купонного дохода, расходы на приобретение ценной бумаги при её последующей продаже или погашении уменьшаются на соответствующую сумму.

Такой порядок предусмотрен п. 13 ст. 214.1 НК РФ.

Можно ли учесть убыток от операций с ценными бумагами

В ряде случаев — да.

Если по отдельным операциям с ценными бумагами получен отрицательный финансовый результат, он в установленном законом порядке может уменьшать положительный финансовый результат по соответствующей совокупности операций.

Кроме того, НК РФ устанавливает правила переноса некоторых убытков, полученных в предыдущих налоговых периодах, на будущие периоды.

Основные положения содержатся в ст. 214.1, 216 и 220.1 НК РФ.

Однако правила зачёта убытков зависят от вида операций, поэтому нельзя автоматически считать, что любой убыток по одним инвестициям можно вычесть из любого другого дохода.

Если ценные бумаги продаются через брокера

Во многих случаях самостоятельно рассчитывать налог не требуется.

Если операции в интересах физического лица осуществляет брокер, доверительный управляющий, депозитарий или иной предусмотренный законом участник рынка, такое лицо может выступать налоговым агентом.

Налоговыми агентами в определённых случаях также являются российские организации и индивидуальные предприниматели, выплачивающие физическому лицу деньги по договорам купли-продажи или мены ценных бумаг.

Налоговый агент рассчитывает финансовый результат и НДФЛ.

При этом налогоплательщик вправе заявить документально подтверждённые расходы, которые должны учитываться при расчёте налоговой базы. В том числе речь может идти о расходах на приобретение и хранение ценных бумаг, понесённых без участия данного налогового агента.

Правила работы налоговых агентов установлены ст. 226 и 226.1 НК РФ.

Например, человек мог приобрести акции через одного брокера, а впоследствии перевести их к другому брокеру и продать. В такой ситуации для правильного расчёта налога особенно важно, чтобы сведения о первоначальных расходах на приобретение бумаг были учтены налоговым агентом.

Что делать при самостоятельной продаже ценных бумаг

Если ценные бумаги продаются самостоятельно и налогового агента, обязанного рассчитать и удержать НДФЛ, нет, налогоплательщику необходимо самому:

1. определить полученный доход;
2. рассчитать учитываемые расходы;
3. определить налоговую базу;
4. рассчитать НДФЛ;
5. подать налоговую декларацию;
6. уплатить налог.

Такая обязанность предусмотрена, в частности, ст. 228 НК РФ.

Какие разделы декларации потребуются

Для декларирования дохода от продажи ценных бумаг используются, в частности:

• титульный лист;
• разделы 1 и 2 декларации;
• Приложение 1 — для отражения дохода от продажи ценных бумаг в РФ;
• Приложение 8 — для расчёта налоговой базы по операциям с ценными бумагами.

Порядок заполнения декларации установлен Приказом ФНС России от 20.10.2025 № ЕД-7-11/913@.

Когда нужно подать декларацию и заплатить НДФЛ

Декларация представляется в налоговый орган не позднее 30 апреля года, следующего за годом получения дохода от продажи ценных бумаг.

Если эта дата приходится на выходной, праздничный или иной нерабочий день, срок переносится на ближайший следующий рабочий день.

Подать декларацию можно:

• непосредственно в налоговой инспекции;
• через представителя;
• через МФЦ;
• почтовым отправлением с описью вложения;
• в электронной форме;
• через Единый портал госуслуг;
• через личный кабинет налогоплательщика.

Рассчитанный по декларации НДФЛ необходимо уплатить не позднее 15 июля года, следующего за годом получения дохода. Если установленная дата приходится на нерабочий день, срок также переносится на ближайший следующий рабочий день.

Что важно проверить перед расчётом налога

Продажа ценных бумаг сама по себе ещё не означает, что НДФЛ нужно рассчитывать со всей суммы сделки.

Перед расчётом налога стоит последовательно проверить:

1. применяется ли освобождение от НДФЛ к проданным ценным бумагам;
2. кто рассчитывает налог — налоговый агент или сам налогоплательщик;
3. сколько фактически было потрачено на приобретение бумаг;
4. какие комиссии и другие расходы можно учесть;
5. сохранились ли подтверждающие документы;
6. имеются ли убытки по соответствующим операциям, которые могут учитываться при определении налоговой базы.

Особенно внимательно следует проверять расчёт, если ценные бумаги приобретались в разное время, переводились между брокерами, покупались за иностранную валюту или часть расходов была произведена вне брокерского счёта.

Если доходы или учитываемые расходы выражены в иностранной валюте, они по общему правилу пересчитываются в рубли по официальному курсу Банка России соответственно на дату получения дохода или фактического осуществления расхода. Это предусмотрено п. 5 ст. 210 НК РФ.

Главное при расчёте НДФЛ от продажи ценных бумаг — определить не просто сумму, которую человек получил при продаже, а реальный финансовый результат с учётом тех расходов, которые разрешает учитывать Налоговый кодекс РФ и которые можно подтвердить документами.